세코닉스 23년 2분기는 1분기 수준. VR 렌즈 선도 주자

2023-07-13 IBK투자증권 / 김운호
투자의견 BUY
목표주가 11,000원 상향, 변경이전 10,000

세코닉스 실적 전망

세코닉스 리포트 내용 요약

세코닉스의 2023년 2분기 실적은 2023년 1분기와 유사한 수준일 전망. 매출액 1,214억원, 영업이익 41억원으로 예상 한다.

모바일 부분은 1분기 대비 소폭 감소하겠지만, 전장 부문이 이를 만 회할 것으로 기대 한다.

수익성도 1분기 수준을 유지할 것으로 예상 한다.

원/달러 환율이 1분기 대비 소폭 상승했음에도 제품믹스 개선으로 수익성은 유지 될 것으로 예상한다.

2023년 하반기 매출액은 상반기 수준이거나 소폭 하회할 전망 한다.

1차 벤더에 신규 업체 진입으로 고객사 물량 축소된 영향으로 전장용 카메라 점유율 하락 했다. 하지만 이 부분을 라이트 부분이 어느 정도 보충할 것으로 기대 한다.

2023년은 완전한 실적 Turn around 기대 한다.

모바일 부분은 여전히 실적 개선이 쉽지 않을 것으로 예상하지만, 전장 부품은 램프 물량 증가, 카메라 물량 개선 등으로 매출액은 2022년 대비 소폭 증가할 것으로 기대 한다.

수익성은 원/달러 환율이 하향 안정 화된다면 2022년 대비 개선될 것으로 예상 한다.