반응형
2023-07-19 IBK투자증권 / 이건재
투자의견 BUY
목표주가 상향 45,000원, 변경이전 31,000원
제이브이엠 리포트 내용 요약
압도적 시장 지배력과 기술력을 바탕으로 국내를 넘어 해외 시장 진출을 안정적으로 이루어내고 있는 동사는 2022년부터 수출 부분에서 뚜렷한 성장세를 나타내기 시작
북미 지역 핵심 파트너사인 Parata Systems가 BD에 인수되며 북미지역 유통 채널 강화 및 시장 신뢰도가 빠르게 확보되었으며 그 결과 Amazon Pharmacy에 동사가 제작, 공급한 ATDPS가 상업용으로 사용되기 시작한 것으로 판단됨.
Amazon 장비 공급은 시장이 오랫동안 기다려온 이벤트로 밸류에이션 프리미엄 부과될 것으로 전망
북미지역 내 안정적 성장 외에도 유럽 지역 실적이 수출을 견인하는 또 다른 성장 동력으로 확실하게 자리매김하고 있어 24년부터는 수출이 내수를 넘어서며 국내 1등이 글로벌 시장 1등으로 라는 투자 포인트 명확해 질 것으로 기대됨
2Q23 예상 실적은 매출액 411억원(+11%, YoY) 영업이익 82억원(+38.3%)으로 전망
국내 대비 1.5 ~ 2배 가량 비싸게 판매되는 수출 특성상 영업이익률 개선 효과가 뚜렷해 20%의 고마진 영업이익률 이어질 것으로 전망
반응형
'주요공시' 카테고리의 다른 글
| 한미약품 2Q 기대치 낮지만 근거 있는 하반기 (0) | 2023.07.19 |
|---|---|
| GS리테일 업종 내 가장 돋보이는 영업이익 성장 기대 (0) | 2023.07.19 |
| 펌텍코리아 대세임을 증명해 보일 2분기 실적 (0) | 2023.07.19 |
| SK가스 실물 판매도 페이퍼 트레이딩도 무난, 예상 대비 호조 (0) | 2023.07.19 |
| 인터로조 2Q23 Review : 우상향 하는 수출, 실리콘, 수익성 (0) | 2023.07.19 |
